Структура портфеля опционов, Структура портфеля


структура портфеля опционов

Опционы [Разработка, оптимизация и тестирование торговых стратегий] Израйлевич Сергей 1. Анализ структуры портфеля В предыдущих разделах был рассмотрен вопрос достижимости условия дельта-нейтральности для базовой стратегии, и исследованы факторы, влияющие на положение и протяженность границ дельта-нейтральности.

структура портфеля опционов

Мы установили, каким образом можно, манипулируя тремя основными параметрами стратегии, повлиять на структура портфеля опционов доступных вариантов дельта-нейтрального портфеля. Влияние параметров было исследовано для условий волатильного и спокойного рынка. Во многих случаях имеется как минимум несколько сочетаний параметров, каждое из которых позволяет построить дельта-нейтральный портфель.

структура портфеля опционов

Однако структура и свойства этих портфелей будут разными. Поэтому возникает вопрос: каким образом выбрать такую комбинацию параметров, которая позволяет построить портфель, максимально соответствующий требованиям разработчика торговой стратегии?

структура портфеля опционов

В первую очередь мы рассмотрим, как структура портфеля опционов параметры стратегии влияют на эти характеристики. В противном случае тенденции в изменениях характеристик невозможно будет рассмотреть на графиках.

структура портфеля опционов

Затем определим, каким набором характеристик будут обладать различные доступные варианты дельта-нейтральных портфелей. И, наконец, опишем основные подходы к выбору оптимальных вариантов портфеля. Приведенные ниже исследования основываются на данных, относящихся к периоду спокойного рынка с низкой волатильностью и к кризисному периоду с экстремальными рыночными колебаниями.

Ч3 Игорь Горелкин (интервью): структура портфеля опционного трейдера, инвестора. Параметры сделок

Мы рассмотрим два временных интервала недельный и двухмесячный от момента создания портфеля до экспирации опционов. Поделитесь на страничке.

Попробуйте сервис подбора литературы. Optimization of the investment portfolio structure using fuzzy sets theory Known models of investment portfolios use single security value in a trading day to calculate security yield.